El capital de treball i la liquiditat operativa són l'esperit vital de qualsevol negoci. Aquests càlculs són maneres senzilles i ràpides per als administradors empresarials, inversors i prestadors de finançar i prendre decisions. Sense una liquiditat suficient: un capital suficient per operar durant l'any en curs, un negoci no pot reaccionar als canvis del mercat, aprofitar noves oportunitats de negoci o fins i tot pagar als empleats que mantenen el negoci en funcionament. El càlcul del capital circulant i la ràtio de liquiditat són dues eines útils per determinar la viabilitat d'un negoci.
Afegiu tots els actius actuals. Els actius corrents són els que són efectiu o equivalents d'efectiu, actius que es poden convertir ràpidament en efectiu i actius que s'utilitzaran durant un cicle econòmic, generalment en un any fiscal. A més dels efectius, els actius corrents inclouen inversions a curt termini i valors negociables, actius fixos, inventari, comptes a cobrar, despeses de prepagament de l'any en curs i qualsevol altre actiu que es pugui convertir en efectiu durant l'any en curs.
Afegiu tots els passius corrents. Són deutes pendents i pagables al final de l'any fiscal o del cicle econòmic.Inclouen un deute de préstec a curt termini, comptes per pagar, passius meritats, dividends pagaments, impostos no pagats i altres deutes pendents d'un any.
Resta els passius corrents totals dels actius corrents totals. El resultat és el capital circulant de la companyia. Per exemple, ZYX Company té 500.000 dòlars en actius corrents i 250.000 dòlars en obligacions corrents. El seu capital circulant és de $ 250,000 ($ 500,000 - $ 250,000). Si l'empresa pagués tots els seus deutes actuals, encara tindria 250.000 dòlars de capital circulant per operar el negoci.
Calculeu la ràtio de liquiditat d'una empresa per determinar la salut financera de l'empresa. La relació estàndard per a una empresa sana és de dos. ZYX Company, amb $ 500,000 en actius corrents i $ 250,000 en passius corrents, té una ràtio de dos ($ 500,000 / $ 250,000), i és una empresa sana. La ràtio de liquiditat ha de ser una part de la planificació empresarial habitual i s'ha de calcular cada mes. En qualsevol moment, la proporció és inferior a 2, els administradors han d'actuar ràpidament per identificar problemes i fer ajustos.
Consells
-
La ràtio de liquiditat també és útil per determinar la salut d'un client actual o potencial abans d'augmentar o ampliar el crèdit.
