L'anàlisi de l'estat financer es basa en la comparació d'actius, passius, recursos propis, ingressos i despeses d'un any al següent, així com els punts de referència de la indústria. La interpretació adequada dels estats financers ajuda a identificar les fortaleses i debilitats d'una empresa. Els estats financers estan formats per un balanç, un compte de pèrdues i guanys i un extracte de fluxos d'efectiu. Sovint, els comptes anuals que hagin estat auditats, revisats o compilats per un Comptador Públic Certificat inclouran programes complementaris, com ara despeses generals detallades o administratives o, en el cas dels contractes de construcció, un calendari de treball en progrés.
Creeu balanços de mida comú calculant cada compte d'actiu, passiu i patrimoni com un percentatge dels actius totals. Creeu declaracions d'ingressos de mida comuna calculant cada compte d'ingressos i despeses com a percentatge dels ingressos totals abans de descomptes, rendiments i subsidis. Prepareu els balanços de mida comú i els estats de resultats de cada any que estiguin disponibles.
Compareu els balanços de situació i els estats de resultats de mida comuna. Identificar fluctuacions inusuals o inesperades. Si no hi ha una explicació plausible, pregunteu a la gestió sobre la variació. Per exemple, si el cash disminuïa 50.000 dòlars del 31 de desembre de 2008 al 31 de desembre de 2009 i l'empresa adquirí equip per 45.000 dòlars durant l'any, el motiu de la disminució dramàtica es basa en gran mesura. Tanmateix, si l'efectiu disminuïa 50.000 dòlars i la despesa automàtica augmentava $ 45,000, és possible que vulgueu informar sobre la compra d'un vehicle i si era una necessitat comercial.
Creeu un full de càlcul Excel per a l'anàlisi de la relació. Les ràtios s'utilitzen per interpretar la rendibilitat, la liquiditat, l'activitat i la solvència d'una empresa. Les ràtios utilitzades habitualment inclouen la ràtio actual (actius corrents dividits per passius corrents), ràtio de benefici brut (benefici brut dividit per temps de vendes totals 100), ràtio de rotació de capital circulant (cost de mercaderies venudes dividit per capital circulant), ràtio de deute a capital (total deute d'entitats creditícies externes dividit pel patrimoni total) i ràtio de beneficis operatius (benefici net dividit per les vendes totals 100). El capital de treball es calcula restant els passius corrents totals dels actius totals corrents.
Analitzeu els coeficients calculats al llarg del temps i compareu-los als punts de referència de la indústria. Desenvolupar hipòtesis sobre l'empresa i el seu acompliment al llarg del temps. Utilitzeu l'anàlisi de ràtios per donar suport a aquestes idees. Per exemple, si el benefici brut d'una empresa disminueix del 75% al 65%, i els costos de la unió es van disparar durant aquest mateix temps, es pot provar el motiu de la disminució. Tanmateix, si el benefici brut es va reduir del 75% al 65%, i els materials, el treball i altres costos laborals es van mantenir aproximadament iguals, es justificaria una anàlisi addicional.
